Credit risk

Emnet gir en grundig gjennomgang av de mest sentrale modellene innen kredittrisiko. Først i kurset vil det bli gitt en innføring i modellering av usikkerhet ved hjelp av Brownske bevegelser. Det vil også bli gitt en innføring i numeriske metoder (Monte Carlo simulering)

Kunnskap Du lærer - matematisk modellering av risiko og numeriske metoder for å ta hensyn til risiko - hva kredittrisiko er - hvilke faktorer som er viktige for å bestemme grad av kredittrisiko - hvilke sammenhenger det er mellom valg av kapitalstruktur og kredittrisiko Ferdigheter Du skal kunne - forstå og redegjøre for hva kredittrisiko er - gjøre bruk av teoretiske modeller for å analysere kredittrisiko - verdsette konkursrisikable aktiva - bruke ratinger til å vurdere kredittrisiko Generell kompetanse Du skal kunne - bruke avanserte økonomiske modeller for å forstå kredittrisiko

2 timer forelesning per uke. Emnet har obligatoriske arbeidskrav. Mer informasjon om dette oppgis ved semesterstart. Semesteroppgavene kan leveres som gruppeoppgave.